券商在賣基金時竟然敢保證收益！

(資料圖片僅供參考)

近日，中證資本市場法律服務(wù)中心公布了一起投資者糾紛案。投資者在某券商營業(yè)部員工的推薦下，購買了某公募基金產(chǎn)品。購買前，該券商營業(yè)部員工承諾保證收益。不過，后來該基金虧損了50%左右，虧損絕對金額還比較大。

投資者認(rèn)為，券商營業(yè)部員工未就購買該基金產(chǎn)品揭示相關(guān)風(fēng)險，造成自己損失不合理，要求賠償損失。券商認(rèn)為，購買產(chǎn)品是自愿行為，且APP在購買產(chǎn)品時已進行了風(fēng)險揭示。后來，經(jīng)多方調(diào)解，該券商營業(yè)部員工同意了投資者提出的賠償要求。

中證資本市場法律服務(wù)中心提醒，券商在代銷基金時絕不能有承諾收益的行為，投資者要謹(jǐn)慎理性地做出投資決定。

承諾保證收益引發(fā)糾紛

案件信息顯示，投資者X某在F證券營業(yè)部員工T某的推薦下，通過移動APP購買了某公募基金產(chǎn)品，X某表示在其購買基金產(chǎn)品前該證券營業(yè)部T某承諾保證收益，但目前該基金產(chǎn)品已虧損50%左右，并不符合投資者的收益預(yù)期。

X某就此聯(lián)系營業(yè)部溝通解決方案，但是營業(yè)部提出的解決方案X某并不認(rèn)可。投資者X某認(rèn)為，該證券營業(yè)部員工在展業(yè)期間未就購買該基金產(chǎn)品對投資者揭示相關(guān)風(fēng)險，造成投資者損失不合理，于是向中證湖南調(diào)解工作站遞交調(diào)解申請，要求該營業(yè)部賠償損失。

雙方的主要爭議在于，投資者認(rèn)為，該證券公司員工T某未向其充分說明相關(guān)風(fēng)險和產(chǎn)品特點，那么營業(yè)部應(yīng)該與投資者共同承擔(dān)損失。而營業(yè)部認(rèn)為，購買產(chǎn)品是投資者自愿行為，應(yīng)自負盈虧，且移動終端APP在投資者購買產(chǎn)品時，對其進行了相關(guān)風(fēng)險提示及產(chǎn)品說明的閱讀悉知及確認(rèn)。

營業(yè)部員工最終同意賠償

中證資本市場法律服務(wù)中心收到投資者X某的調(diào)解申請后，調(diào)解員考慮到涉案金額較大，且投資者需求尤為迫切，在征詢F證券營業(yè)部同意調(diào)解意愿后立即啟動調(diào)解程序，并建立三方在線調(diào)解群。

隨后，調(diào)解員與雙方當(dāng)事人約定展開現(xiàn)場調(diào)解。調(diào)解現(xiàn)場詳細了解糾紛背景及發(fā)生經(jīng)過，在調(diào)解員與雙方當(dāng)事人進行高效調(diào)解溝通中，調(diào)解員建議投資者X某提出合理訴求。X某綜合考慮后明確其訴求為：由F證券營業(yè)部工作人員T某給予補償來化解糾紛。F證券營業(yè)部及工作員工T某表示需要時間考慮。

一周后，調(diào)解員約定雙方當(dāng)事人開展第二次現(xiàn)場調(diào)解。調(diào)解員建議F證券營業(yè)部明確作為證券經(jīng)營機構(gòu)，必須遵循適當(dāng)性原則，將合適的產(chǎn)品賣給合適的投資者；同時應(yīng)當(dāng)加強員工的職業(yè)道德教育、法律合規(guī)和專業(yè)知識培訓(xùn)，提高服務(wù)質(zhì)量以防止類似事件再次發(fā)生。調(diào)解員也提示投資者X某要樹立“買者自負”的投資理念，在今后的投資中，須合理評估自己的風(fēng)險承受能力及詳盡周全地了解產(chǎn)品信息，選擇適合的理財產(chǎn)品進行投資。

經(jīng)考慮，F(xiàn)證券營業(yè)部員工T某決定同意投資者X某提出的訴求金額，雙方當(dāng)事人現(xiàn)場簽署了調(diào)解協(xié)議。為確保調(diào)解效率，調(diào)解工作站組織雙方當(dāng)事人向有管轄權(quán)的法院進行了司法確認(rèn)，賠付款當(dāng)場給付到位，三個工作日內(nèi)，民事裁定書以郵寄形式送達完畢。

絕不能有承諾收益的行為

中證資本市場法律服務(wù)中心表示，該案件具有諸多啟示。

證券經(jīng)營機構(gòu)在銷售基金產(chǎn)品時，要客觀如實告知客戶相關(guān)產(chǎn)品信息，加強對客戶風(fēng)險提示，做好客戶風(fēng)險測評，絕不能向客戶推介風(fēng)險等級高于其風(fēng)險承受能力的產(chǎn)品或有承諾收益的行為，確?？蛻糁獣猿渥阈畔⒑笞龀鲎灾鳑Q定，確保將合適的產(chǎn)品銷售給合適的客戶，構(gòu)建投資者適當(dāng)性管理的第一道安全墻。

投資者在進行投資理財時，需學(xué)習(xí)投資相關(guān)知識，選擇適宜的投資理財產(chǎn)品。通過仔細閱讀產(chǎn)品說明書、合同、協(xié)議、風(fēng)險提示及詢問證券經(jīng)營機構(gòu)工作人員等方式詳盡周全地了解產(chǎn)品信息。在明確產(chǎn)品信息后結(jié)合自身的風(fēng)險承受力、投資期望等，謹(jǐn)慎理性地做出投資決定。

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